（原標題：常熟、江陰、張家港三家農商行半年報有哪些看點(diǎn)？）

財聯(lián)社8月17日電（實(shí)習記者 哈力克）近日，常熟銀行、江陰銀行相繼披露了半年報。加上張家港行前期公布的半年數據，三家全國第一批完成農信社改制的農商銀行均已披露半年業(yè)績(jì)報告。

(資料圖)

數據顯示，常熟銀行營(yíng)收規模仍然最大，相當于江陰銀行、張家港行營(yíng)收之和。不過(guò)，三家銀行資本充足率均出現不同程度下滑。

值得注意的是，常熟銀行是三家銀行中唯一，前十大股東名單中出現社?；鹕碛暗你y行。江陰銀行、張家港行股東都存在質(zhì)押或凍結股權的情況。

此外，三家銀行出現大額的信用減值。其中，江陰銀行共計提信用減值損失9.47億元，比去年同期增長(cháng)41.11%。

星圖金融研究院研究員黃大智表示，信用減值損失數值逐年增大，說(shuō)明貸款質(zhì)量可能出現惡化，不僅會(huì )造成不良率抬升隱憂(yōu)，也會(huì )對凈利潤形成一定的壓制。

常熟銀行營(yíng)收規模最大，三家銀行資本充足率出現下滑

半年報顯示，常熟銀行營(yíng)收規模仍然最大，達到43.74億元，相當于江陰銀行20.36億元、張家港行23.53億元營(yíng)收之和。增速上，三家銀行處在不同梯次，張家港行以5.74%的增長(cháng)墊底。

報告期內，常熟銀行、江陰銀行以及張家港行歸母凈利潤分別為12.01 億元、5.75億元、7.62億元。不同于營(yíng)收增速，在利潤增幅上，三家銀行并未出現明顯分化，分別同比增長(cháng)19.96%、22.1%、27.76%。

從盈利能力來(lái)看，三家銀行ROE（加權平均凈資產(chǎn)收益率）近三年上半年有明顯抬升，常熟銀行ROE從2020年的10.02%提升至11.72%。今年上半年，張家港行ROE同比上升0.01%至5.20%，增幅在三家銀行中墊底。絕對數值上，江陰銀行ROE為4.34%，排在最后。

資產(chǎn)質(zhì)量方面，常熟銀行、江陰銀行以及張家港行不良貸款率持續走低，處在低位，分別為0.8%、0.98%、0.9%。其中，江陰銀行的不良貸款率壓降最為明顯，與2021、2020年上半年相比，分別壓降0.34%、0.81%。

關(guān)注貸款率中，江陰銀行依舊保持了下降態(tài)勢，其關(guān)注貸款率最低，為0.49%，較上年末下降0.07%。常熟銀行關(guān)注貸款率為0.88%，其下降幅度與不良貸款率下降幅度相同，均為0.01%。而張家港行關(guān)注類(lèi)貸款率沒(méi)有發(fā)生變化，依舊是1.61%，但關(guān)注類(lèi)貸款數額有所增加，幅度為9.13% 。

此外，三家銀行數據顯示，張家港行逾期貸款率達到1.15%，較去年末上漲最為明顯，為0.25%。常熟銀行逾期貸款率抬升0.04%至0.94%。而江陰銀行逾期貸款率從去年年末的1.29%壓降至0.89%，下降0.4%。

資本充足程度方面，三家銀行均滿(mǎn)足監管要求。其中，張家港行資本充足率最高，達到13.85%。

不過(guò)，無(wú)論是核心一級資本充足率、一級資本充足率還是資本充足率，三家銀行出現不同程度下滑。其中常熟銀行最為明顯，從2020年末至報告期末，分別下降1.22%、1.22%、1.95%。

值得注意的是，三家銀行撥備覆蓋率繼續上行，逼近或已超過(guò)500%，處在高位。其中，常熟撥備覆蓋率最高，為535.83%。江陰銀行撥備覆蓋率較年初提高165.46 %，達到496.08%。

常熟銀行受到社?；鹎嗖A，江陰銀行有多位股東質(zhì)押股權

中小銀行股東一直備受外界關(guān)注。從常熟銀行、江陰銀行、張家港行公布的前十大股東情況來(lái)看，其股東結構、股份狀態(tài)均有所不同。

報告顯示，交通銀行是常熟銀行第一大股東，持股比例為9.01%。除了企業(yè)實(shí)體外，也有不少基金相中常熟銀行。

根據半年報，中庚基金旗下兩只基金：中庚價(jià)值領(lǐng)航混合、中庚價(jià)值品質(zhì)一年持有期混合和易方達金融行業(yè)股票成為常熟銀行第四、第九、第十大股東，總持股比例達到6.32%。

值得注意的是，常熟銀行是三家銀行中唯一，前十大股東名單中出現社?；鹕碛暗你y行。全國社?；鹚囊蝗M合、一一零組合分別以2.63%、2.03%的持股比例成為常熟銀行第六、第八大股東。

“社?；鹗紫瓤粗刭Y產(chǎn)的安全性，在此前提下，會(huì )找業(yè)績(jì)比較好，盈利能力比較強的企業(yè)?！币粯I(yè)內人士說(shuō)。

報告期內，上述提到的六只基金均大幅加倉常熟銀行。嘉實(shí)基金管理的社?；?6042組合更是以增持6557萬(wàn)股，新晉十大股東之列。

與常熟銀行沒(méi)有股東質(zhì)押股權不同，江陰銀行、張家港行股東都存在質(zhì)押或凍結股權的情況。

業(yè)績(jì)報告顯示，江陰市華發(fā)實(shí)業(yè)有限公司是江陰銀行第三大股東，其持有的3.83%股權已被凍結。

此外，江陰銀行第四、第五大股東已經(jīng)質(zhì)押其近一半股權。第八大股東江陰法爾勝鋼鐵制品有限公司持有的股權已完全質(zhì)押。

香港中央結算有限公司是唯一增持江陰銀行的前十大股東。在報告期內，增持了江陰銀行2427萬(wàn)股股份，躋身第七大股東。

張家港行前十大股東中，只有一位股東的全部股權遭到質(zhì)押，持股比例為1.66%。八位股東大幅加倉張家港行。其中，南方金融主題靈活配置混合C加倉665萬(wàn)股。

“一般來(lái)說(shuō)，如果企業(yè)股權被質(zhì)押的比例比較低，市場(chǎng)并不會(huì )產(chǎn)生太大反應。因為很多時(shí)候，股東質(zhì)押股權是為了融資發(fā)展。而且股權質(zhì)押融資成本較低，是一種比較優(yōu)質(zhì)的融資方式。但是，一旦整體股權質(zhì)押比例很高，會(huì )在資本市場(chǎng)產(chǎn)生利空影響?！秉S大智說(shuō)。

貸款增速跑贏(yíng)總資產(chǎn)增速，出現大額信用減值損失

業(yè)績(jì)報告顯示，2022年上半年，常熟銀行貸款總額1852.63億元，增幅13.80%，高于資產(chǎn)總額11.48%的增幅。

此外，江陰銀行8.96%、張家港行9.45%的貸款增速也都高于其總資產(chǎn)4.57%、7.91%的增速。

貸款投向方面，制造業(yè)仍然是三家銀行企業(yè)貸款去向的第一大行業(yè)。報告期內，三家銀行對該行業(yè)的貸款投放數值均有所增加。不過(guò)，常熟銀行和江陰銀行的制造業(yè)貸款占比，較去年末略有下降。張家港行稍有增加。

江陰銀行和張家港行加大了對批發(fā)和零售業(yè)的貸款力度，與去年末相比，貸款占比分別增加0.19%、0.44%。

此外，貼現也是三家銀行貸款投放的重要去處。數據顯示，票據貼現占常熟銀行貸款總投放量的4.44%，比去年末增加1%。江陰銀行的企業(yè)貸款和墊款中，貼現占比僅次于制造業(yè)，達到15.97%，較上一期增加1.57%。

三家銀行半年業(yè)績(jì)中多項數據報喜的同時(shí)，大額的信用減值頗受外界關(guān)注。

2022年上半年，常熟銀行28.44億元的營(yíng)業(yè)總支出中，信用減值損失為11.25億元，占比近半，且該數值較去年同期上升22.43%。

和常熟銀行情況相似，江陰銀行在報告期內，共計提信用減值損失9.47億元，比去年同期增加2.76億元，增長(cháng) 41.11%。

信用減值損失中，發(fā)放貸款和墊款占據大頭。

常熟銀行的該數值為9.83億元，比上期發(fā)生額增加14.47%。江陰銀行則達到8.84億元，比去年同期提高了33.39%。

盡管張家港行信用減值損失同比下降0.77%，但是其仍占據16.48億元營(yíng)業(yè)總支出的56%，為9.18億元。且其中的“以攤余成本計量的貸款和墊款”占比達111.2%，為10.2億元，同比增長(cháng)28.9%。

黃大智表示，信用減值損失中貸款部分，其實(shí)就是未來(lái)用于沖銷(xiāo)不良貸款，該數值逐年增大，說(shuō)明貸款質(zhì)量可能出現惡化，不僅會(huì )造成不良率抬升隱憂(yōu)，也會(huì )對凈利潤形成一定的壓制。

關(guān)鍵詞：