臨近年末，基金年度業(yè)績(jì)排名戰頗有看點(diǎn)：萬(wàn)家基金的基金經(jīng)理黃海管理的多只基金收益大幅領(lǐng)先，或已提前鎖定2022年主動(dòng)權益冠軍基金經(jīng)理，不過(guò)第4名至第10名依然充滿(mǎn)變數，多只基金可謂“貼身肉搏”，收益率差距已不足5個(gè)百分點(diǎn)。

部分績(jì)優(yōu)基金獨門(mén)重倉股近日出現異動(dòng)，更有基金已提前“閉門(mén)謝客”，距離年終還有不到一個(gè)月時(shí)間，在業(yè)內人士看來(lái)，當前市場(chǎng)行情輪動(dòng)較快，基金排位戰依然充滿(mǎn)懸念，究竟誰(shuí)能占領(lǐng)業(yè)績(jì)“高地”尚未可知。

(資料圖)

年度業(yè)績(jì)排名戰況膠著(zhù)

從主動(dòng)權益基金(包括普通股票、偏股混合、靈活配置、平衡混合)最新業(yè)績(jì)排名情況看，黃海管理的3只基金遙遙領(lǐng)先。具體而言，截至12月6日，萬(wàn)家宏觀(guān)擇時(shí)多策略混合以63.34%的年內回報位列第一，萬(wàn)家新利混合以57.37%的年內回報緊隨其后，萬(wàn)家精選混合A以48.63%的年內回報位列第三。

近幾年頻頻出現一位基金經(jīng)理包攬主動(dòng)權益基金業(yè)績(jì)前三的情況。例如，2019年，廣發(fā)基金劉格菘管理的3只基金包攬主動(dòng)權益基金業(yè)績(jì)前三；2020年，彼時(shí)仍在農銀匯理基金的趙詣更是一人包攬前四。

在業(yè)內人士看來(lái)，雖然黃海奪冠已沒(méi)有多大懸念，但能否再次復制一人包攬前三的“盛況”仍存在懸念。目前繆瑋彬管理的金元順安元啟混合以38.66%的年內回報位列第四，與萬(wàn)家精選混合A差距在10個(gè)百分點(diǎn)以?xún)取?/p>

第4名至第10名的競爭頗為激烈，12月以來(lái)，業(yè)績(jì)差距有所縮小，排名不斷變化。具體來(lái)看，截至11月30日，張媛、湯戈管理的英大國企改革主題股票與金元順安元啟混合的年內回報差距超過(guò)6個(gè)百分點(diǎn)，但截至12月6日，這一差距已收窄至4.63個(gè)百分點(diǎn)。

除此以外，和11月30日相比，截至12月6日，周海棟管理的華商甄選回報混合A年內回報超越白冰洋管理的中銀證券價(jià)值精選混合，排名也從第8升至第7，兩者最新收益率差距不足1個(gè)百分點(diǎn)。

“今年基金年度業(yè)績(jì)排行榜頗有意思，涌現出不少‘黑馬’基金經(jīng)理，許多明星基金經(jīng)理今年業(yè)績(jì)表現卻不佳?！痹跍弦晃换鹧芯繂T看來(lái)，當前市場(chǎng)行情輪動(dòng)較快，基金年度業(yè)績(jì)排位戰頗具看點(diǎn)。

多只績(jì)優(yōu)基金閉門(mén)謝客

上海證券報記者梳理發(fā)現，近期多只績(jì)優(yōu)基金選擇限制大額申購。例如，自11月22日起景順長(cháng)城中國回報混合每個(gè)基金賬戶(hù)單日累計申購應小于或等于1000萬(wàn)元。截至12月6日，景順長(cháng)城中國回報混合今年以來(lái)收益率超過(guò)10%。

無(wú)獨有偶，自11月25日起，華商優(yōu)勢行業(yè)混合暫停機構客戶(hù)單日單個(gè)基金賬戶(hù)單筆或累計高于10萬(wàn)元(不含10萬(wàn)元)的大額申購、大額定期定額投資及大額轉換轉入業(yè)務(wù)。截至12月6日，華商優(yōu)勢行業(yè)混合今年以來(lái)收益率為13.55%。

值得一提的是，部分績(jì)優(yōu)基金在大手筆分紅后，提高了申購限額。以華泰柏瑞多策略混合為例，11月2日起暫停單日單個(gè)基金賬戶(hù)單筆或累計超過(guò)10萬(wàn)元(不含10萬(wàn)元)的申購(含轉換轉入、定期定額投資)，11月24日發(fā)布基金收益分配公告，這也是該基金今年以來(lái)第一次分紅。自12月2日開(kāi)始，基金申購限額從10萬(wàn)元提高到100萬(wàn)元。

華泰柏瑞多策略混合基金規模并不大，截至三季度末，華泰柏瑞多策略混合的規模不足5億元。從業(yè)績(jì)表現來(lái)看，截至12月6日，華泰柏瑞多策略混合A今年以來(lái)收益率為15.39%。

在業(yè)內人士看來(lái)，基金經(jīng)理主動(dòng)限購有多方面原因：一是基金經(jīng)理的策略均有容量限制，如果短期資金快速涌入，導致基金規模壯大，基金經(jīng)理需要時(shí)間適應；二是基金經(jīng)理通過(guò)限購避免投資者非理性投資行為。此外，部分基金主動(dòng)對申購進(jìn)行限制或為年底業(yè)績(jì)排名，畢竟資金涌入將攤薄基金收益，同時(shí)，規模越大獲取超額收益難度也會(huì )相應增加。

基金獨門(mén)重倉股異動(dòng)

臨近年底，多只基金獨門(mén)重倉股頻現異動(dòng)，由于重倉股變化會(huì )對基金凈值帶來(lái)直接影響，在業(yè)內人士看來(lái)，基金獨門(mén)重倉股的年末表現或成為決定基金年度排名的關(guān)鍵因素。

以英大國企改革主題股票三季度末重倉持有的伊力特為例，截至12月7日，11月以來(lái)該股漲幅超過(guò)30%。從基金持股情況來(lái)看，截至三季度末，共有12只基金重倉持有伊力特，包括英大旗下6只基金。

類(lèi)似的還有中國科傳，11月以來(lái)該股漲幅超過(guò)60%，最新市值不足100億元，此前機構關(guān)注度并不高。從基金持股情況來(lái)看，三季度華商樂(lè )享互聯(lián)混合、金元順安元啟混合新進(jìn)成為該股前十大流通股東。

（文章來(lái)源：上海證券報）

關(guān)鍵詞： 基金經(jīng)理