(資料圖片僅供參考)

（原標題：重組說(shuō)明會(huì ) | 山東華鵬出價(jià)11億元收購赫邦化工，欲全面轉向化工領(lǐng)域）

紅周刊丨蘇華

3月28日，山東華鵬玻璃股份有限公司發(fā)布公告稱(chēng)，擬以發(fā)行股份及支付現金方式購買(mǎi)交易對方合計持有的赫邦化工100%股權，交易作價(jià)為 11.24億元，其中現金支付比例為10%，股份支付比例為90%。與此同時(shí)，上市公司擬采用詢(xún)價(jià)方式向特定對象發(fā)行股份募集配套資金不超過(guò) 2.42億元。本次交易完成前后，上市公司的控股股東均為?？瓶毓?，實(shí)際控制人均為楊曉宏。

根據重組草案，本次交易前，山東華鵬玻璃制造業(yè)務(wù)方面持續受到需求收縮、供給沖擊、預期轉弱等因素影響，截至2022年末，上市公司合并報表的資產(chǎn)負債率為77.91%；2020年至2022年歸屬于上市公司股東的扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤分別為-8972.95萬(wàn)元、-36098.50萬(wàn)元與-41164.50萬(wàn)元。

而相比山東華鵬，主營(yíng)業(yè)務(wù)為燒堿、環(huán)氧氯丙烷等化學(xué)產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)與銷(xiāo)售的被收購方赫邦化工基本面要明顯好很多，2020年至2022年度分別實(shí)現凈利潤1853.91萬(wàn)元、1.58億元和1.52億元。不過(guò)仍值得一提的是，因燒堿作為基礎化工產(chǎn)品，其上游原料供應和下游消費需求會(huì )呈現一定的周期性波動(dòng)，這導致赫邦化工未來(lái)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jì)穩定性不足。此外，主要原材料甘油的價(jià)格也波動(dòng)較大，這也會(huì )在一定程度影響公司業(yè)績(jì)穩定性。因此，投資者在投資中需重點(diǎn)關(guān)注行業(yè)周期性特點(diǎn)。

3月30日下午，山東華鵬根據上交所相關(guān)規定召開(kāi)了線(xiàn)上重組說(shuō)明會(huì )，就本次重大資產(chǎn)重組的目的、交易方案、標的公司基本情況、本次交易對上市公司的影響及未來(lái)展望等情況，對投資者普遍關(guān)注的問(wèn)題進(jìn)行了回復。

說(shuō)明會(huì )上，對于投資者關(guān)注的現有資產(chǎn)的處置問(wèn)題，山東華鵬董事長(cháng)崔志強表示：“公司將逐步處置現有業(yè)務(wù)。公司已于2022年10月21日與山東發(fā)展投資控股集團有限公司（“山發(fā)控股”）簽署了《資產(chǎn)出售的意向性協(xié)議》，山發(fā)控股同意：若公司在本次重大資產(chǎn)重組獲得中國證監會(huì )核準/注冊時(shí)未找到合適的交易對方，山發(fā)控股或其指定主體（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“購買(mǎi)方”）將作為屆時(shí)公司持有的剩余全部資產(chǎn)、負債及權利（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“擬整體出售資產(chǎn)”）的受讓方承接擬整體出售資產(chǎn)；最終擬整體出售資產(chǎn)的交易價(jià)格以經(jīng)審計、評估的價(jià)值為依據，由公司與購買(mǎi)方協(xié)商確定。截至目前，擬整體出售資產(chǎn)的具體范圍尚未完全確定，公司對擬整體出售資產(chǎn)尚未進(jìn)行審計評估，亦無(wú)明確的交易對方，最終擬整體出售資產(chǎn)的價(jià)格將以經(jīng)審計、評估的價(jià)值為依據并經(jīng)公司與屆時(shí)確定的交易對方協(xié)商確定。公司第七屆董事會(huì )第三十四次會(huì )議已于2022年10月21日審議通過(guò)上述事項。公司將結合資產(chǎn)處置的具體進(jìn)展依法履行相關(guān)信息披露義務(wù)?！?/p>

此外，山東華鵬實(shí)際控制人楊曉宏也給出了看好標的公司的相關(guān)理由：“我們認為赫邦化工具有較強盈利能力和較大發(fā)展潛力。一方面，氯堿行業(yè)在能耗雙控、新增產(chǎn)能受限的背景下，下游需求總體增加，發(fā)展前景較好；另一方面，赫邦化工自身具有如下優(yōu)勢：一是區位優(yōu)勢，赫邦化工所在的東營(yíng)港經(jīng)濟開(kāi)發(fā)區上下游產(chǎn)業(yè)鏈完善、配套齊全，且公路、海路運輸極為便利，交通較為發(fā)達。二是產(chǎn)品質(zhì)量與品牌優(yōu)勢，赫邦化工先后通過(guò)了質(zhì)量管理、環(huán)境管理、職業(yè)健康安全管理體系認證，獲得2022省級質(zhì)量標桿企業(yè)的榮譽(yù)稱(chēng)號，在行業(yè)內享有良好的聲譽(yù)。三是客戶(hù)資源優(yōu)勢，赫邦化工已經(jīng)聚集了豐富的客戶(hù)資源，廣泛分布于石油、染料、紡織、化工、食品添加劑、水處理、橡塑改性等下游行業(yè)，銷(xiāo)售網(wǎng)絡(luò )覆蓋山東省內及河北、北京、天津、東北等周邊地區。四是人才儲備優(yōu)勢，赫邦化工建立了完善的人才管理體系，擁有數量眾多的熟悉氯堿等化工行業(yè)的管理人員、掌握先進(jìn)技術(shù)并擁有豐富實(shí)踐經(jīng)驗的技術(shù)人員和熟悉市場(chǎng)的專(zhuān)業(yè)營(yíng)銷(xiāo)人員，并形成了特有的人才梯隊?！?/p>

關(guān)鍵詞：