今日聚焦!探底回升 關(guān)注一個(gè)A股主線(xiàn)新方向!
(資料圖片)
這幾天大盤(pán)跌的很酸爽,深市已經(jīng)回到年前的底部位置,滬指因為畢竟還有“中特估”主線(xiàn)發(fā)揮作用,所以跌幅還沒(méi)有那么難看。大盤(pán)已經(jīng)是五連跌,滬指今天最低去到3229,離3200也就是一步之遙。下午指數探底回升,跌幅收窄,明顯也是有資金進(jìn)場(chǎng)抄底。這個(gè)位置再繼續看空我們認為就很不明智了,當前位置機會(huì )大于風(fēng)險,所以建議大家關(guān)注一個(gè)主線(xiàn)新方向--光模塊。
投資邏輯就是AI進(jìn)入大模型時(shí)代,算力和數據需求爆發(fā)式增長(cháng),AI大模型的普及,將為光模塊需求帶來(lái)巨大增量。據TrendForce集邦咨詢(xún)估計,ChatGPT大模型對GPU的需求量預估約2萬(wàn)顆,未來(lái)邁向商用將達到3萬(wàn)顆;參考英偉達GPUH100網(wǎng)絡(luò )架構,平均單個(gè)GPU大約可對應5個(gè)光模塊;AI大模型的普及,將為光模塊需求帶來(lái)千萬(wàn)量級增量。
Lightcounting預測,光模塊的市場(chǎng)規模在未來(lái)5年將保持年復合14%的增速,2026年預計達到176億美元;
光模塊上游產(chǎn)業(yè)鏈機會(huì )巨大,其中光芯片是核心。光芯片市場(chǎng)快速發(fā)展,高速領(lǐng)域國產(chǎn)替代空間較大。從2021年起,中國本土光模塊公司就開(kāi)始主導全球市場(chǎng),全球前十大光收發(fā)模塊廠(chǎng)商中,有五家是中國企業(yè)。比如羅博特科間接參股的FiconTEC系全球高端光模塊設備領(lǐng)軍企業(yè),長(cháng)期與Intel、Cisco、Lumentum等世界知名企業(yè)合作。源杰科技是國內光芯片龍頭企業(yè),高速率芯片國產(chǎn)替代主力軍。中際旭創(chuàng )是全球光模塊龍頭企業(yè),其800G進(jìn)展迅速,而800G光模塊具有高速率和低功效的雙重優(yōu)點(diǎn)。
我們認為今年人工智能這條主線(xiàn)雖然前期被爆炒,但是這一條主線(xiàn)將會(huì )貫穿今年全年,可以這么說(shuō)2023年的股票投資是繞不開(kāi)人工智能這條主線(xiàn)的,就像兩年前我們的投資繞不開(kāi)新能源賽道一樣。經(jīng)過(guò)近期市場(chǎng)調整,人工智能這條主線(xiàn)必然也會(huì )出現分化,不會(huì )再是之前那種雞犬升天的格局,在這個(gè)分化過(guò)程中,更多的細分行業(yè)投資機會(huì )需要發(fā)掘,而不僅僅只是講故事。我們認為光模塊這個(gè)細分行業(yè)成長(cháng)空間巨大,是值得重點(diǎn)關(guān)注的主線(xiàn)新方向。
(風(fēng)險提示:股市有風(fēng)險,投資需謹慎,以上內容僅供投資者參考,不作為投資決策的依據。)
(文章來(lái)源:廣州萬(wàn)?。?/p>
關(guān)鍵詞: