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世界百事通!深交所就修訂《深港通業(yè)務(wù)實(shí)施辦法》答記者問(wèn)

2023年3月3日,深交所發(fā)布《深圳證券交易所深港通業(yè)務(wù)實(shí)施辦法(2023年修訂)》(以下簡(jiǎn)稱(chēng)《實(shí)施辦法》)。深交所新聞發(fā)言人就相關(guān)情況回答了記者提問(wèn)。

一、問(wèn):請介紹修訂《實(shí)施辦法》的背景和過(guò)程。


(相關(guān)資料圖)

答:2022年12月19日,中國證監會(huì )與香港證監會(huì )發(fā)布聯(lián)合公告,原則同意進(jìn)一步擴大股票互聯(lián)互通標的范圍,同時(shí)明確經(jīng)兩地證監會(huì )批準后,交易所可對標的納入的具體條件、調整機制等作出規定。為落實(shí)兩地證監會(huì )關(guān)于擴大互聯(lián)互通股票標的范圍的共識,持續優(yōu)化完善互聯(lián)互通機制,前期,深交所對《深圳證券交易所深港通業(yè)務(wù)實(shí)施辦法》進(jìn)行了修訂,并向市場(chǎng)公開(kāi)征求意見(jiàn)。征求意見(jiàn)期間,共收到1條關(guān)于調整港股通投資者適當性門(mén)檻的建議。經(jīng)認真評估,相關(guān)建議不涉及本次標的擴大事宜,此次暫未調整,后續將結合深港通業(yè)務(wù)開(kāi)展情況進(jìn)一步研究論證。經(jīng)中國證監會(huì )批準,深交所正式發(fā)布《實(shí)施辦法》。

二、問(wèn):請簡(jiǎn)要介紹《實(shí)施辦法》修訂前后深股通股票標的選取標準的變化。

答:此次《實(shí)施辦法》修訂,堅持“放得開(kāi)、看得清、管得住”總原則,在防范業(yè)務(wù)風(fēng)險的基礎上,進(jìn)一步增強深股通股票選取標準的包容性,將更多深市上市公司股票納入深股通標的,實(shí)現更高水平對外開(kāi)放。

一是深股通股票基準指數由現行深證成份指數和深證中小創(chuàng )新指數擴展為深證綜合指數,基準指數成份股基本覆蓋全部深市股票,成份股數量較擴大前1000只大幅提高。

二是適應深市小市值股票占比較高的特點(diǎn),調入深股通股票的市值門(mén)檻由60億元調降至50億元,同時(shí),兼顧防范股票低流動(dòng)性下波動(dòng)風(fēng)險,同步設置日均成交金額3000萬(wàn)元以上和全天停牌交易日天數占比低于50%等調入要求。

三是設置調出條件低于調入條件的調整緩沖機制,減少股票標的頻繁調入調出情形。具體為,半年度定期調整考察時(shí),非A+H股的深股通股票存在日均市值低于40億元,或者日均成交金額低于2000萬(wàn)元,或者全天停牌交易日天數占比50%以上的,調出深股通股票。四是比照港股通下不同投票權架構公司股票首次納入安排,明確深股通下具有表決權差異安排的公司股票首次納入安排。

三、問(wèn):請簡(jiǎn)要介紹《實(shí)施辦法》修訂前后深股通股票標的調整機制的變化。

答:為較好適應深股通投資者交易習慣,同時(shí)結合深證綜合指數成份股調整特點(diǎn),《實(shí)施辦法》修訂后,深股通股票設置半年度、月度定期考察機制和臨時(shí)調整機制。

一是設置半年度定期考察機制,每年5月底和11月底對深證綜合指數成份股進(jìn)行考察,一般于次月公布標的名單并實(shí)施調整(遇節假日將做適應性調整,具體時(shí)間以聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司相關(guān)公告為準)。

二是設置月度考察機制,每月末對當月新納入深證綜合指數或者當月被撤銷(xiāo)風(fēng)險警示的深證綜合指數成份股進(jìn)行考察,符合條件的一般于次月納入深股通標的范圍。

三是沿用臨時(shí)調整機制,對于A(yíng)+H股中的A股調入調出、風(fēng)險警示股票和退市整理股票等類(lèi)型股票的臨時(shí)調出與現行安排一致。

新調整機制在考察時(shí)效性方面的效率進(jìn)一步提升。月度和半年度定期考察中,符合條件的股票標的名單將于考察日下一個(gè)月的第二個(gè)星期五公布(遇節假日做適應性調整),于公布日后的下一個(gè)星期五后的第一個(gè)深股通交易日生效。

四、問(wèn):請簡(jiǎn)要介紹《實(shí)施辦法》修訂前后港股通股票標的選取標準和調整機制變化。

答:根據聯(lián)合公告安排,在現行股票標的基礎上,將恒生綜合指數內符合有關(guān)條件的在港主要上市外國公司股票納入港股通股票標的范圍。另外,基于對等原則,設置調出條件低于調入條件的調整緩沖機制,即屬于恒生綜合小型股指數成份股且不屬于A(yíng)+H股的港股通股票,港股平均月末市值低于港幣40億元的,調出港股通股票。除前述內容外,港股通股票選取標準和調整機制保持不變。

需要提醒投資者注意的是,個(gè)別外國公司可能在稅費、公司行為等方面存在有別于現行港股通股票的特殊要求,如需要向外國政府繳納金融交易稅、需向投資者派發(fā)不同稅率股息等。由于當前市場(chǎng)業(yè)務(wù)及技術(shù)系統無(wú)法支持以上特殊安排,該類(lèi)符合納入港股通資格的公司股票在本次深港通標的擴展時(shí)將暫緩納入,各方將繼續努力加快推進(jìn)相關(guān)工作。

五、問(wèn):請介紹股票標的范圍擴大首次實(shí)施相關(guān)安排。

答:《實(shí)施辦法》于3月13日正式實(shí)施。綜合考慮新舊規則銜接等因素,設置如下實(shí)施安排:

一是3月12日的存量深股通股票在《實(shí)施辦法》生效日不進(jìn)行調出(風(fēng)險警示股票等除外)??紤]到標的測算和數據交換相關(guān)工作需要一定時(shí)間,首批深股通股票以2月17日為考察日,在該考察日符合條件的深市股票將在首批深股通股票調整生效日新增調入深股通股票。

二是在首批港股通股票調整生效日,適用《實(shí)施辦法》規定的港股通股票調入調出標準。

三是《實(shí)施辦法》生效日前,深港通股票按照原《實(shí)施辦法》調整。首批深股通股票考察日后至《實(shí)施辦法》生效日前,新納入深證綜合指數或者被撤銷(xiāo)風(fēng)險警示的深證綜合指數成份股,納入下一次月度定期調整考察范圍。

具體安排詳見(jiàn)于《實(shí)施辦法》發(fā)布通知。首批深港通股票名單及調整生效日期,將由深交所、聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司另行公告,敬請投資者關(guān)注。

本文來(lái)源:深交所,原文標題:《深交所就修訂《深港通業(yè)務(wù)實(shí)施辦法》答記者問(wèn)》

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關(guān)鍵詞: 實(shí)施辦法 深證綜合指數 風(fēng)險警示